Wersja z 02:35, 8 kwi 2011 edytuj 77.254.240.45 (dyskusja) →‎Strategia niedźwiedzia konstruowana przy pomocy opcji sprzedaży (put bear spread) ← poprzednia edycja		Wersja z 22:54, 10 gru 2011 edytuj anuluj edycję Tadam (dyskusja \| edycje) Redaktorzy 20 548 edycji redakcyjne następna edycja →
Linia 1: '''Strategia niedźwiedzia''' – [[opcyjne strategie inwestycyjne\|Opcyjna strategia inwestycyjna]], której stosowanie jest opłacalne w sytuacji gdy ceny na giełdzie będą miały tendencje spadkową. W zależności od rodzaju wykorzystanych opcji przyjmuje jedną z dwóch postaci == ~~Strategia niedźwiedzia konstruowana przy pomocy opcji~~opcja kupna (call bear spread) == Strategia polega na nabyciu [[opcja kupna\|opcji kupna]] instrumentu podstawowego o określonej cenie wykonania i jednoczesnej sprzedaży opcji kupna na ten sam instrument, ale z niższą ceną wykonania. Obie opcje mają ten sam termin wygaśnięcia. Premia opcji kupna jest tym większa, im niższa pozostaje cena wykonania, wobec czego wartość opcji kupionej jest niższa od wartości opcji sprzedanej. Strategia ta jest więc strategią typu [[credit spread\|credit]]. Nie wymaga ona wkładu początkowego, ale nawet wiąże się z pewnym wpływem początkowym. == ~~Strategia niedźwiedzia konstruowana przy pomocy opcji~~opcja sprzedaży (put bear spread) == Strategia polega na nabyciu [[opcja sprzedaży\|opcji sprzedaży]] instrumentu podstawowego o określonej cenie wykonania i jednoczesnym wystawieniu opcji sprzedaży na ten sam instrument, ale z niższą ceną wykonania. Obie opcje mają ten sam termin wygaśnięcia. Premia opcji ~~sprzeadaży~~sprzedaży jest tym większa, im wyższa pozostaje cena wykonania, wobec czego wartość opcji kupionej jest wyższa od wartości opcji sprzedanej. Strategia ta jest więc strategią typu [[debit spread\|debit]]. Wymaga ona wkładu początkowego. == Zobacz też ==

Strategia niedźwiedzia: Różnice pomiędzy wersjami